Бизнес-диалогу БРИКС – 10 лет
Пятерке БРИКС – Бразилии, Индии, Китаю, России и Южно-Африканской Республике – принадлежит уникальное место в мире. Совокупно на эти страны приходится около 30% суши, они создают не менее 25% глобального ВВП и лидируют по темпам экономического роста. Страны БРИКС являются крупнейшим рынком, представляя свыше 40% жителей Земли и около половины молодого населения планеты. В лидерах они и по величине естественных богатств (список возглавляет Россия, где размер природных ресурсов оценивается в 75 трлн долларов, что на 30 трлн выше показателя США).
Последней к БРИКС в нынешнем составе присоединилась ЮАР, после чего и появился этот акроним вместо прежнего БРИК (BRIC), автором которого стал лорд Джим О'Нил – в то время председатель «Голдман Сакс Эссет Менеджмент». А 10 лет назад на V саммите в Дурбане, который завершил первый цикл саммитов БРИК/ БРИКС, решено было учредить ведущую аутрич-группу объединения – Деловой совет БРИКС (BRICS Business Council). Тогда же прошло и его первое заседание.
Этеквинская декларация, принятая саммитом в ЮАР 27 марта 2013 года, запустила процесс учреждения Нового банка развития – НБР и создания финансовой «страховочной сетки» – самоуправляемого валютного резерва в 100 млрд долларов США для противодействия возможному давлению на платежные балансы при нехватке ликвидности у какой-либо из стран БРИКС. Пул условных валютных резервов хотя и не задействован пока на практике, служит важным инструментом укрепления финансовой стабильности и средством взаимопомощи. Там же лидеры БРИКС заявили о поддержке реформы международной валютной системы и дискуссии о роли в ней Специальных прав заимствования (СПЗ или СДР) Международного валютного фонда (МВФ). Они приветствовали заключение Многостороннего соглашения о сотрудничестве в софинансировании проектов в сфере устойчивого развития между экспортно-импортными банками своих стран и банками содействия развитию. По результативности Дурбанскому саммиту БРИКС трудно найти равный среди остальных встреч лидеров «Большой пятерки».
Валютно-финансовые вопросы в БРИКС рассматривались и до учреждения Делового совета. Им, в частности, посвящены были регулярные встречи министров финансов и управляющих центральных банков. Но саммит в Дурбане положил начало системному подключению к рассмотрению таких вопросов деловых кругов «пятерки». Они вошли в повестку практически всех девяти рабочих групп, сформированных Деловым советом по ключевым сферам экономического взаимодействия, а центральное место в разработке валютно-финансовой тематики, особенно на прорывных направлениях, заняла Рабочая группа по финансовым услугам – РГФУ.
К председательству ЮАР на следующем цикле саммитов БРИКС Деловой совет в лице специализированной группы по финансам подошел с серьезными наработками в таких областях, как страхование и перестрахование, политика кредитных рейтингов, партнерство с Новым банком развития, финансовая поддержка малого и среднего предпринимательства и формирование новой международной платежной системы (НМПС).
Из 13 направлений деятельности, выделенных членами Делового совета в Пятом ежегодном отчете лидерам БРИКС в качестве всеобщих приоритетов, до половины принадлежат миру финансов. А из семи, причисленных к стратегическим на перспективу, к данной сфере отнесены пять, и среди них – учреждение НМПС.
Успешная работа Делового совета отмечена в принятой 26 июля 2018 года Йоханнесбургской декларации БРИКС: «Мы признаем роль Делового совета БРИКС и представленного им пятого Ежегодного отчета, а также Делового форума БРИКС в укреплении торгового сотрудничества и деловых связей в области инфраструктуры, производства, энергетики, сельского хозяйства, финансовых услуг, региональной авиации, сближения технических стандартов и развития навыков».
Активная работа бизнес-сообщества под южноафриканским председательством на втором цикле саммитов БРИКС завершилась полугодовой встречей Делового совета и его рабочих групп в Йоханнесбурге в апреле 2019 года. В принятых документах зафиксированы новые достижения, в том числе по формированию элементов альтернативной валютно-финансовой системы. Форму конкретных рекомендаций приобрела общая установка Делового совета БРИКС по формированию НМПС. Созданная для ее реализации в составе РГФУ отдельная целевая группа пришла к заключению, что первым этапом на пути учреждения НМПС может стать запуск коммерческого проекта «БРИКС Пэй». Данный проект был воспринят и принят к разработке в РГФУ как механизм взаимодействия по обеспечению бесшовных трансграничных расчетов в БРИКС с помощью платежных карт и мобильных приложений. В качестве «компании специального назначения» (SPV) для управления проектом, а также для его развития и продвижения рекомендовано использовать компанию Newinterfin AG, базирующуюся в Лихтенштейне. Все это было представлено в контексте государственно-частного партнерства с внушительным потенциалом воздействия на рынок.
При последовавшем бразильском председательстве в БРИКС и далее, в пандемические годы, когда общение велось в режиме телеконференций, прежний настрой Делового совета на скорейшее достижение практических результатов был растерян.
При создании и развертывании деятельности РГФУ в памяти еще был свеж крах американского финансового гиганта Lehman Brothers, породивший бурю на финансовых рынках и ввергнувший мир в глубокий кризис, который назвали «Великой рецессией». Он обнажил пороки заложенной в 1944 году в Бреттон-Вудсе доллар-центристской системы, которую, несмотря на все косметические ремонты, не удалось привести в соответствие с реалиями перехода к многополярному миру.
Для преодоления «Великой рецессии» и предотвращения новых финансовых катаклизмов была создана «Большая двадцатка», которой удалось потушить «финансовый пожар» без революционных изменений породившей его системы. А под присмотром базельского Банка международных расчетов учредили Совет по финансовой стабильности. Совет есть, а вот финансовой стабильности как не было, так и нет.
Ключевые элементы современной валютно-финансовой системы
Принятые в 1944 году решения Бреттон-Вудской валютно-финансовой конференции Объединенных Наций на долгие десятилетия закрепили американскую модель финансового мироустройства. Раздобрев на военных заказах и сосредоточив у себя до 70% официальных запасов золота в мире, США не оставили партнерам шансов избежать американского валютно-финансового доминирования, обязавшись свободно обменивать свою валюту на золото по фиксированному курсу в 35 долларов за унцию.
Советский Союз не ратифицировал Бреттон-Вудские соглашения, когда выяснилось, что бывшие союзники отнюдь не собираются использовать новую валютно-финансовую систему, чтобы помочь восстановлению разрушенных войной территорий в советской зоне влияния. СССР и страны народной демократии приступили к построению собственной системы, которое ускорилось под влиянием Карибского кризиса. Ее центральным звеном стал учрежденный в 1963 году и зарегистрированный при ООН Международный банк экономического сотрудничества (МБЭС), запустивший трансграничные расчеты в переводных рублях. Имевший золотое содержание, он по сути стал первой масштабно используемой цифровой коллективной валютой типа «стейблкойн», оборот которой строился на принципах блокчейн.
Обращение переводного рубля прекратилось с распадом системы социализма даже при сохранении МБЭС, а вот вторая коллективная цифровая валюта, возникшая в 1968 году вследствие первого кризиса доллара, функционирует до сих пор. Запустив печатный станок, США отказались от обязательства по обмену своей валюты на золото, когда его запасы в Форт-Ноксе упали более чем вдвое, но при этом согласились на выпуск через МВФ нового резервного и платежного средства – СПЗ или СДР, существующего в безналичной форме в виде записей на счетах стран-участниц фонда. Планировавшиеся на замену американскому доллару и изначально приравненные к нему по золотому содержанию, СДР затем привязали к корзине валют, используемых в трансграничных расчетах, а США постарались выхолостить опасную суть глобального конкурента доллару.
Ямайские договоренности стран - членов МВФ в январе 1976 года формально определили СДР краеугольным камнем пост-Бреттон-Вудской валютной системы. Но при этом пролоббированные США соглашения закрепили демонетизацию золота, узаконив переход от основанных на нем фиксированных курсов к режиму «плавающих» валютных котировок.
Очередная попытка внедрения в международный оборот коллективной денежной единицы относится к 1979 году, когда страны Европейского экономического сообщества приступили к эмиссии европейской валютной единицы ЭКЮ. 20 лет спустя на ее основе возникла общая валюта Евросоюза – евро, занимающая теперь второе место среди резервных валют.
Гегемония доллара США перестала устраивать не только Западную Европу, но и многие государства «коллективного Юга», вставшие на путь дедолларизации. И среди них важное место принадлежит странам БРИКС, активно внедряющим в трансграничный оборот свои национальные валюты и все увереннее заявляющим о необходимости выпуска собственной коллективной валюты.
«БРИКС плюс» и валютно-финансовое устройство многополярного мира
Не только пандемия, но и позиция национальных регуляторов, курирующих работу профильных групп Делового совета БРИКС, не способствовали переходу от общих рекомендаций к практическим действиям. Последнее в первую очередь касается Рабочей группы по финансовым услугам и ее целевого звена по проекту «НМПС/ БРИКС Пэй», чьи усилия по продвижению инновационной системы трансграничных расчетов встретили настороженно-негативную реакцию центробанковских «наблюдателей». При этом острота валютно-финансовых проблем отнюдь не притупилась.
На 2023 год пришелся 10-летний юбилей учреждения Делового совета БРИКС, и Южноафриканская сторона не прочь отметить его новыми достижениями в эффективном взаимодействии бизнес-сообществ. И трудно найти иную сферу, кроме валютно-финансовой, где такие достижения в нынешней геополитической обстановке были бы столь же актуальны и востребованы.
Готовясь к нынешнему этапу своего председательства, южноафриканские коллеги провели комплексное исследование – «10-летний рефлективный опрос» деятельности Делового совета БРИКС, охвативший свыше 70 его активных участников из всех стран «пятерки».
Наиболее ценными для себя и Делового совета участники опроса посчитали возможности собирать и получать информацию о перспективных международных проектах, налаживать контакты в зарубежных деловых кругах и участвовать в диалоге с властными структурами в странах БРИКС, тогда как практическая ценность ежегодных отчетов Делового совета лидерам БРИКС была поставлена под сомнение. И реальный прогресс в части контактов в правительственных кругах, по мнению участников опроса, не слишком велик. А вот при ответе на вопрос, стоит ли распустить какие-то из рабочих групп (а таковые нашлись), никто не усомнился в важности группы по финансовым услугам.
Если с рекомендациями укреплять диалог и отслеживать судьбу рекомендаций лидерам и правительствам, развивать взаимодействие с межгосударственными структурами и другими бизнес-ассоциациями, повышать результативность личных встреч трудно не согласиться, то с иными средствами повышения эффективности работы Делового совета далеко не все однозначно. Пример тому – предложение рассмотреть целесообразность сохранения в повестке БРИКС тех проектов, что пока не встретили полного консенсуса в своих рабочих группах. То есть проектам, зависшим по тем или иным причинам в разделе «Вопросы на рассмотрении» годовых отчетов Делового совета БРИКС, грозит исчезнуть из рабочей повестки. А ведь по этому разделу со времен последнего председательства Бразилии проходят проекты «Рейтинговое агентство БРИКС», «Зеленое финансирование», «Финансовая поддержка МСП», «Страхование и перестрахование», а также проект «НМПС/БРИКС Пэй – Платежный сервис БРИКС Пэй». В отношении последнего в отчете по итогам российского председательства в БРИКС в 2020 году есть следующая формулировка: «Данная инициатива, поддержанная российской, индийской, китайской и южноафриканской частями Делового совета БРИКС, еще не является приоритетом для Бразилии». А почему, собственно, к реализации проекта нельзя приступить с четырьмя или даже тремя участниками, оставив «дверь открытой» для тех, кто пожелает присоединиться к ним позднее?
По итогам опроса появилось предложение переименовать РГФУ в «Рабочую группу по финансовым услугам и валютно-финансовым делам», что не лишено смысла. Но южноафриканские коллеги пошли на экспериментальное объединение рабочих подгрупп по «БРИКС Пэй» и финансовым технологиям. Результатом деятельности этого гибрида должно стать не продвижение альтернативной системы трансграничных платежей на основе прежних достижений, а написание так называемой «Белой книги» с «очертаниями потенциальной общей платформы для стейблкойн стран БРИКС». Это при том, что за минувшие годы, преимущественно при южноафриканском председательстве, участниками целевой группы по проекту «НМПС/БРИКС Пэй» выработаны не просто общая концепция, но и ключевые элементы дорожной карты по реализации данного проекта.
Суть полученных наработок сводится к следующему:
1. Альтернативная система трансграничных платежей и расчетов должна соответствовать реалиям многополярного мира. В качестве принципиальной схемы их организации в меняющихся условиях лучше подойдет сеть из нескольких равнозначных по статусу и функциям валютно-финансовых учреждений, чем унитарные межгосударственные институты, типа базельского Банка международных расчетов (БМР). Разделение географических сфер ответственности региональных центров НМПС не исключает координации их работы через общий совет, прототипом которого может служить компания Newinterfin AG.
2. Важным элементом предлагаемой инновационной системы является использование в платежах и расчетах новой счетной единицы (НCЕ) с перспективой ее превращения в коллективную цифровую валюту или стейблкойн для стран «БРИКС плюс». Для такой валюты существует масса вариантов «содержательного наполнения» и якорной привязки – от возврата к прежней практике фиксированного золотого содержания и до самых экзотических вариантов наполнения валютной корзины. Для простоты расчета и прозрачности конвертации национальных валют при трансграничных платежах участники проекта «БРИКС Пэй» предлагают использовать подправленную корзину СПЗ/ СДР. Формула этой корзины фиксируется на пятилетний срок и хорошо известна, а курс СДР секретариат МВФ публикует каждый рабочий день по отношению к 47 валютам, сколько-нибудь используемым в международных расчетах. Самый простой вариант корректировки корзины несостоявшейся глобальной валюты состоит в том, чтобы привести завышенную, по мнению многих экспертов, долю доллара США в ее расчетной формуле в большее соответствие с меняющейся резервной ролью американской валюты. В корзине стейблкойн для БРИКС долю доллара рекомендуется снизить на 10 процентных пунктов, а образовавшуюся «брешь» заполнить золотом или иным драгоценным металлом. Такая валютная единица будет много стабильнее любой из входящих в нее валют, что должно привлечь инвесторов, покупателей и продавцов по долгосрочным контрактам, но совершенно не интересно валютным спекулянтам. Возможны и иные варианты наполнения НСЕ при условии сохранения должной стабильности, транспарентности и простоты расчета курсовых соотношений.
3. При определенных условиях новая единица сможет не только выполнять счетные функции, но и стать полноценной коллективной валютой с надежным, сбалансированным механизмом эмиссии, завершив тем самым процесс формирования основ альтернативной валютно-финансовой системы для многополярного мира.
4. Построение новой валютно-финансовой системы планируется вести по этапам, начиная с блока внешних расчетов при розничной купле-продаже товаров и услуг и осуществлении частных трансграничных переводов на первом этапе с дальнейшим выходом на корпоративный уровень – обслуживание внешнеэкономического оборота между юридическими лицами и осуществление межгосударственных расчетов на пространстве «БРИКС – ШОС – ЕАЭС плюс» на завершающем этапе.
5. Развертывание НМПС профильная целевая группа Делового совета БРИКС сочла целесообразным начать с реализации коммерческого проекта «БРИКС Пэй», предполагающего выпуск мультибрендовой платежной карты и разработку соответствующего платежного приложения с QR-кодом для смартфонов. Обеспечивая с помощью цифровых технологий бесшовное соединение национальных платежных систем стран БРИКС и иных заинтересованных государств, проект предполагает построение инновационной платформы для трансграничных платежей вне национальных юрисдикций при сохранении целостности национальных денежно-кредитных систем стран-участниц. Через счета в местных валютах в объединенных в трансрегиональную сеть межгосударственных банках он свяжет коммерческие финансовые учреждения в систему, где отдельные государства могут стать платежным хабом для других.
При этом казалось бы архаичный для эпохи новейших технологий суб-проект по выпуску мультибрендовой пластиковой карты по-прежнему остается весьма актуальным. Доказательством служит недавняя история с оплатой делового завтрака в одном из сетевых московских ресторанов. Бизнесмены из ЮАР, Белоруссии и России поочередно пытались оплатить счет картами, выпущенными банками своих стран. Первым неудача постигла южноафриканского предпринимателя с карточкой VISA, эмитированной Standard Bank – одной из крупнейших финансово-банковских групп на развивающихся рынках. В принципе это можно объяснить, а вот отказ в оплате счета картой «Беларусбанк» – ведущего банка Союзного государства, на которой стояли логотипы «БЕЛКАРТ» и «МИР», объяснению не поддается. Пришлось поинтересоваться, каким банком обслуживается ресторан. Оказалось – одним из самых крупных в России. Вот такой «МИР» во всем мире…
Остро стоит вопрос и о стоимости трансграничных переводов для частных лиц. По данным Всемирного банка, средняя стоимость перевода за границу средств на сумму в 200 долларов США составляла на середину прошлого года 6,01% или порядка 12 долларов по каждой переводной операции. По расчетам коллег из Национальной платежной корпорации Индии, для которых тема валютных переводов от экспатов представляет большой практический интерес, даже при достижении к 2030 года цели ООН по снижению вдвое комиссии за трансграничные переводы доходы от их проведения быстро окупят вложения ведущих стран Глобального Юга в создание под них собственной инфраструктуры. А в целом ожидается взрывной рост трансграничных платежей – до 250 трлн долларов к 2027 году (в 2017 году этот показатель составлял 150 трлн долларов).
Наличие в мега-проекте «НМПС/ БРИКС Пэй» таких коммерческих составляющих, как мультибрендовая платежная карта, специальное приложение для смартфонов для расчетов с помощью QR-кода или новая товарно-сырьевая биржа с использованием НСЕ для котировки рыночных цен и расчетов между продавцами и покупателями, не исключает, а, наоборот, предполагает его реализацию в формате государственно-частного партнерства.
Дедолларизация широко обсуждается как специалистами на многочисленных финансово-экономических форумах, конференциях и семинарах, так и в средствах массовой информации. Создание единой валюты для взаимных расчетов в начале года анонсировали лидеры Аргентины и Бразилии. Президент Бразилии Лула да Силва заявил о необходимости поднять эту инициативу до уровня БРИКС и МЕРКОСУР. Китай и Россия в свое время официально выступали на полях «Большой двадцатки» за превращение в мировую валюту СПЗ/СДР, да и теперь от этой идеи не отказались видные представители научных кругов. Идеи дедолларизации внешних расчетов и национальных валютных резервов звучат по всему Глобальному Югу.
В минувшем году в Кембридже вышел пространный доклад: «Может ли БРИКС добиться дедолларизации мировой финансовой системы?» Проанализировав доступную информацию по «БРИКС Пэй», наработки БРИКС по альтернативам СВИФТ и цифровым валютам, его авторы высоко оценили шансы БРИКС создать альтернативную недолларовую финансовую систему. С другой стороны, ранее упомянутый Джим О'Нил, именующий себя «создателем БРИКС», в недавнем интервью по перспективам этого блока и его роли в Африке выразил сомнения в возможности запуска единой валюты странами, которые «не могут договориться даже по таким базовым вещам, как мир на границе». Называя доминирование доллара «проблематичным» и признавая «необходимость иной валютно-финансовой системы», он не уверен, что замена доллара другой национальной валютой сделает такую систему чем-то лучше.
Тема развития взаиморасчетов и учреждения коллективной валюты вряд ли выпадет из поля зрения лидеров БРИКС на очередном саммите в Йоханнесбурге. Создание надежной валютно-финансовой «сетки безопасности» актуально и для них, и для руководителей тех государств, что намерены вступить в БРИКС или уже присоединились к «пятерке» в качестве акционеров НБР. Недавние банковские потрясения в США и Швейцарии, как и ситуация с американским долгом, лишь укрепили стремление защититься от новых финансовых катаклизмов, и в этом ключе работа Делового совета БРИКС по решению назревших валютно-финансовых проблем имеет особое значение.
До XV саммита в Йоханнесбурге, а тем более до завершения южноафриканского председательства в БРИКС есть время, за которое сделать можно немало. А со следующего года эстафету председательства примет Россия, не меньше, чем другие страны БРИКС, заинтересованная в запуске и успешном функционировании альтернативной валютно-финансовой системы. Российские приоритеты в БРИКС на 2024 год только предстоит определить, но они вряд ли ограничатся обеспечением преемственности повестки. Скорее всего, будут выдвинуты новые инициативы по укреплению взаимовыгодного сотрудничества в формате «БРИКС – ШОС – ЕАЭС» с возможным подключением G20/B20, где в настоящее время председательствует Индия и работа будет строиться под руководством стран БРИКС еще два года.
Пятерке БРИКС – Бразилии, Индии, Китаю, России и Южно-Африканской Республике – принадлежит уникальное место в мире. Совокупно на эти страны приходится около 30% суши, они создают не менее 25% глобального ВВП и лидируют по темпам экономического роста. Страны БРИКС являются крупнейшим рынком, представляя свыше 40% жителей Земли и около половины молодого населения планеты. В лидерах они и по величине естественных богатств (список возглавляет Россия, где размер природных ресурсов оценивается в 75 трлн долларов, что на 30 трлн выше показателя США).
Последней к БРИКС в нынешнем составе присоединилась ЮАР, после чего и появился этот акроним вместо прежнего БРИК (BRIC), автором которого стал лорд Джим О'Нил – в то время председатель «Голдман Сакс Эссет Менеджмент». А 10 лет назад на V саммите в Дурбане, который завершил первый цикл саммитов БРИК/ БРИКС, решено было учредить ведущую аутрич-группу объединения – Деловой совет БРИКС (BRICS Business Council). Тогда же прошло и его первое заседание.
Этеквинская декларация, принятая саммитом в ЮАР 27 марта 2013 года, запустила процесс учреждения Нового банка развития – НБР и создания финансовой «страховочной сетки» – самоуправляемого валютного резерва в 100 млрд долларов США для противодействия возможному давлению на платежные балансы при нехватке ликвидности у какой-либо из стран БРИКС. Пул условных валютных резервов хотя и не задействован пока на практике, служит важным инструментом укрепления финансовой стабильности и средством взаимопомощи. Там же лидеры БРИКС заявили о поддержке реформы международной валютной системы и дискуссии о роли в ней Специальных прав заимствования (СПЗ или СДР) Международного валютного фонда (МВФ). Они приветствовали заключение Многостороннего соглашения о сотрудничестве в софинансировании проектов в сфере устойчивого развития между экспортно-импортными банками своих стран и банками содействия развитию. По результативности Дурбанскому саммиту БРИКС трудно найти равный среди остальных встреч лидеров «Большой пятерки».
Валютно-финансовые вопросы в БРИКС рассматривались и до учреждения Делового совета. Им, в частности, посвящены были регулярные встречи министров финансов и управляющих центральных банков. Но саммит в Дурбане положил начало системному подключению к рассмотрению таких вопросов деловых кругов «пятерки». Они вошли в повестку практически всех девяти рабочих групп, сформированных Деловым советом по ключевым сферам экономического взаимодействия, а центральное место в разработке валютно-финансовой тематики, особенно на прорывных направлениях, заняла Рабочая группа по финансовым услугам – РГФУ.
К председательству ЮАР на следующем цикле саммитов БРИКС Деловой совет в лице специализированной группы по финансам подошел с серьезными наработками в таких областях, как страхование и перестрахование, политика кредитных рейтингов, партнерство с Новым банком развития, финансовая поддержка малого и среднего предпринимательства и формирование новой международной платежной системы (НМПС).
Из 13 направлений деятельности, выделенных членами Делового совета в Пятом ежегодном отчете лидерам БРИКС в качестве всеобщих приоритетов, до половины принадлежат миру финансов. А из семи, причисленных к стратегическим на перспективу, к данной сфере отнесены пять, и среди них – учреждение НМПС.
Успешная работа Делового совета отмечена в принятой 26 июля 2018 года Йоханнесбургской декларации БРИКС: «Мы признаем роль Делового совета БРИКС и представленного им пятого Ежегодного отчета, а также Делового форума БРИКС в укреплении торгового сотрудничества и деловых связей в области инфраструктуры, производства, энергетики, сельского хозяйства, финансовых услуг, региональной авиации, сближения технических стандартов и развития навыков».
Активная работа бизнес-сообщества под южноафриканским председательством на втором цикле саммитов БРИКС завершилась полугодовой встречей Делового совета и его рабочих групп в Йоханнесбурге в апреле 2019 года. В принятых документах зафиксированы новые достижения, в том числе по формированию элементов альтернативной валютно-финансовой системы. Форму конкретных рекомендаций приобрела общая установка Делового совета БРИКС по формированию НМПС. Созданная для ее реализации в составе РГФУ отдельная целевая группа пришла к заключению, что первым этапом на пути учреждения НМПС может стать запуск коммерческого проекта «БРИКС Пэй». Данный проект был воспринят и принят к разработке в РГФУ как механизм взаимодействия по обеспечению бесшовных трансграничных расчетов в БРИКС с помощью платежных карт и мобильных приложений. В качестве «компании специального назначения» (SPV) для управления проектом, а также для его развития и продвижения рекомендовано использовать компанию Newinterfin AG, базирующуюся в Лихтенштейне. Все это было представлено в контексте государственно-частного партнерства с внушительным потенциалом воздействия на рынок.
При последовавшем бразильском председательстве в БРИКС и далее, в пандемические годы, когда общение велось в режиме телеконференций, прежний настрой Делового совета на скорейшее достижение практических результатов был растерян.
При создании и развертывании деятельности РГФУ в памяти еще был свеж крах американского финансового гиганта Lehman Brothers, породивший бурю на финансовых рынках и ввергнувший мир в глубокий кризис, который назвали «Великой рецессией». Он обнажил пороки заложенной в 1944 году в Бреттон-Вудсе доллар-центристской системы, которую, несмотря на все косметические ремонты, не удалось привести в соответствие с реалиями перехода к многополярному миру.
Для преодоления «Великой рецессии» и предотвращения новых финансовых катаклизмов была создана «Большая двадцатка», которой удалось потушить «финансовый пожар» без революционных изменений породившей его системы. А под присмотром базельского Банка международных расчетов учредили Совет по финансовой стабильности. Совет есть, а вот финансовой стабильности как не было, так и нет.
Ключевые элементы современной валютно-финансовой системы
Принятые в 1944 году решения Бреттон-Вудской валютно-финансовой конференции Объединенных Наций на долгие десятилетия закрепили американскую модель финансового мироустройства. Раздобрев на военных заказах и сосредоточив у себя до 70% официальных запасов золота в мире, США не оставили партнерам шансов избежать американского валютно-финансового доминирования, обязавшись свободно обменивать свою валюту на золото по фиксированному курсу в 35 долларов за унцию.
Советский Союз не ратифицировал Бреттон-Вудские соглашения, когда выяснилось, что бывшие союзники отнюдь не собираются использовать новую валютно-финансовую систему, чтобы помочь восстановлению разрушенных войной территорий в советской зоне влияния. СССР и страны народной демократии приступили к построению собственной системы, которое ускорилось под влиянием Карибского кризиса. Ее центральным звеном стал учрежденный в 1963 году и зарегистрированный при ООН Международный банк экономического сотрудничества (МБЭС), запустивший трансграничные расчеты в переводных рублях. Имевший золотое содержание, он по сути стал первой масштабно используемой цифровой коллективной валютой типа «стейблкойн», оборот которой строился на принципах блокчейн.
Обращение переводного рубля прекратилось с распадом системы социализма даже при сохранении МБЭС, а вот вторая коллективная цифровая валюта, возникшая в 1968 году вследствие первого кризиса доллара, функционирует до сих пор. Запустив печатный станок, США отказались от обязательства по обмену своей валюты на золото, когда его запасы в Форт-Ноксе упали более чем вдвое, но при этом согласились на выпуск через МВФ нового резервного и платежного средства – СПЗ или СДР, существующего в безналичной форме в виде записей на счетах стран-участниц фонда. Планировавшиеся на замену американскому доллару и изначально приравненные к нему по золотому содержанию, СДР затем привязали к корзине валют, используемых в трансграничных расчетах, а США постарались выхолостить опасную суть глобального конкурента доллару.
Ямайские договоренности стран - членов МВФ в январе 1976 года формально определили СДР краеугольным камнем пост-Бреттон-Вудской валютной системы. Но при этом пролоббированные США соглашения закрепили демонетизацию золота, узаконив переход от основанных на нем фиксированных курсов к режиму «плавающих» валютных котировок.
Очередная попытка внедрения в международный оборот коллективной денежной единицы относится к 1979 году, когда страны Европейского экономического сообщества приступили к эмиссии европейской валютной единицы ЭКЮ. 20 лет спустя на ее основе возникла общая валюта Евросоюза – евро, занимающая теперь второе место среди резервных валют.
Гегемония доллара США перестала устраивать не только Западную Европу, но и многие государства «коллективного Юга», вставшие на путь дедолларизации. И среди них важное место принадлежит странам БРИКС, активно внедряющим в трансграничный оборот свои национальные валюты и все увереннее заявляющим о необходимости выпуска собственной коллективной валюты.
«БРИКС плюс» и валютно-финансовое устройство многополярного мира
Не только пандемия, но и позиция национальных регуляторов, курирующих работу профильных групп Делового совета БРИКС, не способствовали переходу от общих рекомендаций к практическим действиям. Последнее в первую очередь касается Рабочей группы по финансовым услугам и ее целевого звена по проекту «НМПС/ БРИКС Пэй», чьи усилия по продвижению инновационной системы трансграничных расчетов встретили настороженно-негативную реакцию центробанковских «наблюдателей». При этом острота валютно-финансовых проблем отнюдь не притупилась.
На 2023 год пришелся 10-летний юбилей учреждения Делового совета БРИКС, и Южноафриканская сторона не прочь отметить его новыми достижениями в эффективном взаимодействии бизнес-сообществ. И трудно найти иную сферу, кроме валютно-финансовой, где такие достижения в нынешней геополитической обстановке были бы столь же актуальны и востребованы.
Готовясь к нынешнему этапу своего председательства, южноафриканские коллеги провели комплексное исследование – «10-летний рефлективный опрос» деятельности Делового совета БРИКС, охвативший свыше 70 его активных участников из всех стран «пятерки».
Наиболее ценными для себя и Делового совета участники опроса посчитали возможности собирать и получать информацию о перспективных международных проектах, налаживать контакты в зарубежных деловых кругах и участвовать в диалоге с властными структурами в странах БРИКС, тогда как практическая ценность ежегодных отчетов Делового совета лидерам БРИКС была поставлена под сомнение. И реальный прогресс в части контактов в правительственных кругах, по мнению участников опроса, не слишком велик. А вот при ответе на вопрос, стоит ли распустить какие-то из рабочих групп (а таковые нашлись), никто не усомнился в важности группы по финансовым услугам.
Если с рекомендациями укреплять диалог и отслеживать судьбу рекомендаций лидерам и правительствам, развивать взаимодействие с межгосударственными структурами и другими бизнес-ассоциациями, повышать результативность личных встреч трудно не согласиться, то с иными средствами повышения эффективности работы Делового совета далеко не все однозначно. Пример тому – предложение рассмотреть целесообразность сохранения в повестке БРИКС тех проектов, что пока не встретили полного консенсуса в своих рабочих группах. То есть проектам, зависшим по тем или иным причинам в разделе «Вопросы на рассмотрении» годовых отчетов Делового совета БРИКС, грозит исчезнуть из рабочей повестки. А ведь по этому разделу со времен последнего председательства Бразилии проходят проекты «Рейтинговое агентство БРИКС», «Зеленое финансирование», «Финансовая поддержка МСП», «Страхование и перестрахование», а также проект «НМПС/БРИКС Пэй – Платежный сервис БРИКС Пэй». В отношении последнего в отчете по итогам российского председательства в БРИКС в 2020 году есть следующая формулировка: «Данная инициатива, поддержанная российской, индийской, китайской и южноафриканской частями Делового совета БРИКС, еще не является приоритетом для Бразилии». А почему, собственно, к реализации проекта нельзя приступить с четырьмя или даже тремя участниками, оставив «дверь открытой» для тех, кто пожелает присоединиться к ним позднее?
По итогам опроса появилось предложение переименовать РГФУ в «Рабочую группу по финансовым услугам и валютно-финансовым делам», что не лишено смысла. Но южноафриканские коллеги пошли на экспериментальное объединение рабочих подгрупп по «БРИКС Пэй» и финансовым технологиям. Результатом деятельности этого гибрида должно стать не продвижение альтернативной системы трансграничных платежей на основе прежних достижений, а написание так называемой «Белой книги» с «очертаниями потенциальной общей платформы для стейблкойн стран БРИКС». Это при том, что за минувшие годы, преимущественно при южноафриканском председательстве, участниками целевой группы по проекту «НМПС/БРИКС Пэй» выработаны не просто общая концепция, но и ключевые элементы дорожной карты по реализации данного проекта.
Суть полученных наработок сводится к следующему:
1. Альтернативная система трансграничных платежей и расчетов должна соответствовать реалиям многополярного мира. В качестве принципиальной схемы их организации в меняющихся условиях лучше подойдет сеть из нескольких равнозначных по статусу и функциям валютно-финансовых учреждений, чем унитарные межгосударственные институты, типа базельского Банка международных расчетов (БМР). Разделение географических сфер ответственности региональных центров НМПС не исключает координации их работы через общий совет, прототипом которого может служить компания Newinterfin AG.
2. Важным элементом предлагаемой инновационной системы является использование в платежах и расчетах новой счетной единицы (НCЕ) с перспективой ее превращения в коллективную цифровую валюту или стейблкойн для стран «БРИКС плюс». Для такой валюты существует масса вариантов «содержательного наполнения» и якорной привязки – от возврата к прежней практике фиксированного золотого содержания и до самых экзотических вариантов наполнения валютной корзины. Для простоты расчета и прозрачности конвертации национальных валют при трансграничных платежах участники проекта «БРИКС Пэй» предлагают использовать подправленную корзину СПЗ/ СДР. Формула этой корзины фиксируется на пятилетний срок и хорошо известна, а курс СДР секретариат МВФ публикует каждый рабочий день по отношению к 47 валютам, сколько-нибудь используемым в международных расчетах. Самый простой вариант корректировки корзины несостоявшейся глобальной валюты состоит в том, чтобы привести завышенную, по мнению многих экспертов, долю доллара США в ее расчетной формуле в большее соответствие с меняющейся резервной ролью американской валюты. В корзине стейблкойн для БРИКС долю доллара рекомендуется снизить на 10 процентных пунктов, а образовавшуюся «брешь» заполнить золотом или иным драгоценным металлом. Такая валютная единица будет много стабильнее любой из входящих в нее валют, что должно привлечь инвесторов, покупателей и продавцов по долгосрочным контрактам, но совершенно не интересно валютным спекулянтам. Возможны и иные варианты наполнения НСЕ при условии сохранения должной стабильности, транспарентности и простоты расчета курсовых соотношений.
3. При определенных условиях новая единица сможет не только выполнять счетные функции, но и стать полноценной коллективной валютой с надежным, сбалансированным механизмом эмиссии, завершив тем самым процесс формирования основ альтернативной валютно-финансовой системы для многополярного мира.
4. Построение новой валютно-финансовой системы планируется вести по этапам, начиная с блока внешних расчетов при розничной купле-продаже товаров и услуг и осуществлении частных трансграничных переводов на первом этапе с дальнейшим выходом на корпоративный уровень – обслуживание внешнеэкономического оборота между юридическими лицами и осуществление межгосударственных расчетов на пространстве «БРИКС – ШОС – ЕАЭС плюс» на завершающем этапе.
5. Развертывание НМПС профильная целевая группа Делового совета БРИКС сочла целесообразным начать с реализации коммерческого проекта «БРИКС Пэй», предполагающего выпуск мультибрендовой платежной карты и разработку соответствующего платежного приложения с QR-кодом для смартфонов. Обеспечивая с помощью цифровых технологий бесшовное соединение национальных платежных систем стран БРИКС и иных заинтересованных государств, проект предполагает построение инновационной платформы для трансграничных платежей вне национальных юрисдикций при сохранении целостности национальных денежно-кредитных систем стран-участниц. Через счета в местных валютах в объединенных в трансрегиональную сеть межгосударственных банках он свяжет коммерческие финансовые учреждения в систему, где отдельные государства могут стать платежным хабом для других.
При этом казалось бы архаичный для эпохи новейших технологий суб-проект по выпуску мультибрендовой пластиковой карты по-прежнему остается весьма актуальным. Доказательством служит недавняя история с оплатой делового завтрака в одном из сетевых московских ресторанов. Бизнесмены из ЮАР, Белоруссии и России поочередно пытались оплатить счет картами, выпущенными банками своих стран. Первым неудача постигла южноафриканского предпринимателя с карточкой VISA, эмитированной Standard Bank – одной из крупнейших финансово-банковских групп на развивающихся рынках. В принципе это можно объяснить, а вот отказ в оплате счета картой «Беларусбанк» – ведущего банка Союзного государства, на которой стояли логотипы «БЕЛКАРТ» и «МИР», объяснению не поддается. Пришлось поинтересоваться, каким банком обслуживается ресторан. Оказалось – одним из самых крупных в России. Вот такой «МИР» во всем мире…
Остро стоит вопрос и о стоимости трансграничных переводов для частных лиц. По данным Всемирного банка, средняя стоимость перевода за границу средств на сумму в 200 долларов США составляла на середину прошлого года 6,01% или порядка 12 долларов по каждой переводной операции. По расчетам коллег из Национальной платежной корпорации Индии, для которых тема валютных переводов от экспатов представляет большой практический интерес, даже при достижении к 2030 года цели ООН по снижению вдвое комиссии за трансграничные переводы доходы от их проведения быстро окупят вложения ведущих стран Глобального Юга в создание под них собственной инфраструктуры. А в целом ожидается взрывной рост трансграничных платежей – до 250 трлн долларов к 2027 году (в 2017 году этот показатель составлял 150 трлн долларов).
Наличие в мега-проекте «НМПС/ БРИКС Пэй» таких коммерческих составляющих, как мультибрендовая платежная карта, специальное приложение для смартфонов для расчетов с помощью QR-кода или новая товарно-сырьевая биржа с использованием НСЕ для котировки рыночных цен и расчетов между продавцами и покупателями, не исключает, а, наоборот, предполагает его реализацию в формате государственно-частного партнерства.
Дедолларизация широко обсуждается как специалистами на многочисленных финансово-экономических форумах, конференциях и семинарах, так и в средствах массовой информации. Создание единой валюты для взаимных расчетов в начале года анонсировали лидеры Аргентины и Бразилии. Президент Бразилии Лула да Силва заявил о необходимости поднять эту инициативу до уровня БРИКС и МЕРКОСУР. Китай и Россия в свое время официально выступали на полях «Большой двадцатки» за превращение в мировую валюту СПЗ/СДР, да и теперь от этой идеи не отказались видные представители научных кругов. Идеи дедолларизации внешних расчетов и национальных валютных резервов звучат по всему Глобальному Югу.
В минувшем году в Кембридже вышел пространный доклад: «Может ли БРИКС добиться дедолларизации мировой финансовой системы?» Проанализировав доступную информацию по «БРИКС Пэй», наработки БРИКС по альтернативам СВИФТ и цифровым валютам, его авторы высоко оценили шансы БРИКС создать альтернативную недолларовую финансовую систему. С другой стороны, ранее упомянутый Джим О'Нил, именующий себя «создателем БРИКС», в недавнем интервью по перспективам этого блока и его роли в Африке выразил сомнения в возможности запуска единой валюты странами, которые «не могут договориться даже по таким базовым вещам, как мир на границе». Называя доминирование доллара «проблематичным» и признавая «необходимость иной валютно-финансовой системы», он не уверен, что замена доллара другой национальной валютой сделает такую систему чем-то лучше.
Тема развития взаиморасчетов и учреждения коллективной валюты вряд ли выпадет из поля зрения лидеров БРИКС на очередном саммите в Йоханнесбурге. Создание надежной валютно-финансовой «сетки безопасности» актуально и для них, и для руководителей тех государств, что намерены вступить в БРИКС или уже присоединились к «пятерке» в качестве акционеров НБР. Недавние банковские потрясения в США и Швейцарии, как и ситуация с американским долгом, лишь укрепили стремление защититься от новых финансовых катаклизмов, и в этом ключе работа Делового совета БРИКС по решению назревших валютно-финансовых проблем имеет особое значение.
До XV саммита в Йоханнесбурге, а тем более до завершения южноафриканского председательства в БРИКС есть время, за которое сделать можно немало. А со следующего года эстафету председательства примет Россия, не меньше, чем другие страны БРИКС, заинтересованная в запуске и успешном функционировании альтернативной валютно-финансовой системы. Российские приоритеты в БРИКС на 2024 год только предстоит определить, но они вряд ли ограничатся обеспечением преемственности повестки. Скорее всего, будут выдвинуты новые инициативы по укреплению взаимовыгодного сотрудничества в формате «БРИКС – ШОС – ЕАЭС» с возможным подключением G20/B20, где в настоящее время председательствует Индия и работа будет строиться под руководством стран БРИКС еще два года.